天上降龙罗汉（周星驰）与众仙打赌，称在凡间会令三名凡人于一定时限内为他人作出牺牲，否则他愿再受轮回之苦。伏虎罗汉化身和尚济公来到人间，边游戏人间边普渡为生的间隙，他选中被老天所罚的九世乞丐（黄秋生）、遭男人欺女人辱的妓女（张曼玉）、杀人如麻的大盗（黄志强）为实验品。 凭 借鬼马机智巧妙安排一番后，济公与三人建立了良好的关系，而最终，九世乞丐与大盗被济公感化作出为他人牺牲之举，妓女更是一往情深爱上他，令他开始为是否自动放弃神仙身份留在凡间而烦恼。
姜文蛰伏七年之后的又一力作，由四个充满魔幻现实主义风格的小故事组成。 1976年，南部一个边远的小山村，李东方（房祖名 饰）的母亲因为一双鞋子疯掉，成为疯妈（周韵 饰），终日疯疯癫癫，一天，李东方无意发现疯妈发疯的真相…… 1976年，一所大学里，晚上在操场放电影，有五个女人声称被人“摸屁股”，梁老师（黄秋生 饰）阴差阳错成为嫌疑犯，有人开始在暗中帮他洗脱嫌疑…… 1976年，老唐（姜文 饰）和唐妻（孔镱珊 饰）下放到李东方所在的小山村。老唐天天和村里的孩子们一起上山打猎，逍遥自在，唐妻备受冷落之下，准备寻找自己新的生活…… 1958年，新疆，两个骑骆驼的女人，唐妻和身怀六甲的疯妈，并肩而行，迎接她们的，是两段截然不同的命运…… 若干年后的纠葛，从茫茫戈壁上的相遇开始，早已冥冥注定。
凯丝（薇诺娜·瑞德 饰）和她的男友来到了红杉林中的一间偏远小屋，发现那里已经有一对年轻夫妇入住，很明显，这间小屋已经被预定了。由于无处可去，他们决定与这些陌生人共享小屋。当她的男友和这个年轻的女人神秘地消失时，凯丝有些不解，她找到了一个帮手，决定要寻找出事情的原因，但事实远比她想象的更诡异....
在电视台担任导演助理的三岛彩乃（板野友美 饰），某晚接到外出采访死亡事故的通知。他独自带着设备赶赴事发地点，见证了大学生城户勇太郎惨烈而诡异的死状。事后彩乃对该事件颇为在意，而从电视台同侪口中又得知青年的尸体颇有疑点。在此之后，彩乃见到了死者的社团同学岩登和世（入来茉里 饰），对方则声称勇太郎遭到窥视之眸的诅咒才命丧黄泉的。原来勇太郎和和世曾前往某偏远山村试胆，在那里误入某个祠堂，结果惹上了无处不在的窥视之眸，从此厄运缠身。 为了一探究竟，彩乃和男友前往当地一探究竟，而他们离恐怖的泥潭越来越近……
